Новости Форекс. Обзор основных валют Forex

Старания «быков» против доллара, вытолкнуть цену к новым максимумам, наблюдавшиеся почти всю прошедшую неделю на Форекс.

Но эти старания были перечеркнуты в пятницу после того, как огласили отчет по занятости в США за ноябрь. Значительно более благоприятные, нежели ожидалось, результаты рынка труда спровоцировали мощный рост «зеленого» по всему «фронту», что обусловило безоговорочный его «профит» ко всем majors по итогам недели.

Число рабочих в Штатах сократилось лишь на 11 тыс. вместо ожидавшихся 125/130 тыс., а уровень безработицы сократился с 10.2% до 10.0%, притом, что предполагали увидеть безработицу на уровнях октября. Возможно, такое резкое улучшение, значительно более быстрыми темпами, было воспринято рынком, как сигнал, который может обозначить повышения процентных ставок ФРС раньше, чем предполагалось, во всяком случае, вероятность такого разворота событий вполне могла быть сочтена повысившейся.

В то же время, если просмотреть информацию, связанную с занятостью в Штатах, выходившую ранее на неделе, то появляются веские аргументы к сомнениям, что представленная статистика соответствует действительности. Данные от ADP показали сокращение на 169 тыс., первичные обращения за пособиями демонстрировали устойчивые +500 тыс., а подиндексы занятости в индикаторах активности не блистали значительными улучшениями.

Так, что, по-видимому, рынок будет еще анализировать, то что представили статорганы США в пятницу и не исключена переоценка ценностей. Другие экономические данные, выходившие на неделе, носили как обычно разнонаправленный характер - такая значимая статистика, как данные о деловой активности, не принесла обнадеживающих результатов, общенациональный индекс от ISM в производственном секторе и сфере услуг показали понижение, причем последний вернулся в зону спада.

Отчет ФРС «Бежевая книга», тоже, ничего особо ободряющего не отметил, содержал ссылки на улучшения, но, в то же время, предупреждал об эскалации проблем в секторе коммерческой недвижимости. В то же время, производственные индикаторы регионов Чикаго, Нью-Йорка и Далласа, за ноябрь, показывали рост. Новостной фон этой недели достаточно интересен и начнется он с выступления Б. Бернанке, как известно кандидатура главы ФРС рассматривается в Сенате на предмет повторного срока и его риторика может содержать серьезную поддержку доллару.

Что касается макроданных, то здесь под особым вниманием будут розничные продажи ноября, которые ожидаются с ростом, потребительское кредитование, где предполагается увидеть сокращение падения и индекс настроения потребителей от Мичиганского университета, который в декабре, похоже, продолжит подъем. Но вот результаты торгового баланса США за октябрь, могут показать увеличение дефицита до -37.0 млрд. с -36.5 млрд. ранее.

По большому счету негатива по экономике прогнозы не содержат, и «бакс» вполне может продолжить рост, тем более, что прозрачные намеки на скорое сворачивание программ стимулирования экономического роста со стороны Т. Гейтнера, и Б. Бернанке о начале сокращения монетарных стимулов могут получить продолжение или попросту быть поддержаны другими функционерами ФРС.  

EUR

Единая европейская валюта демонстрировала достаточно уверенную устойчивость против доллара, фиксируя первые четыре дня плюсовую разницу с ценами открытия по итогам дня. Однако, решающей оказалась пятница, в последний день недельных торгов евро обвалился более чем 200 пунктов против «зеленого», оказавшись ниже минимумов конца прошедшего месяца.

То, что еще недавно оказывало поддержку валюте Еврозоны – положительные новости из США, были оценены рынком, как поддержка доллару и стали причиной распродажи высокодоходного евро. Новости прошедшей недели по ЕС не отметились ничем неожиданным и даже в определенной степени не оправдали ожиданий. Главные ожидания рынка связывались с форумом ЕЦБ где решалась судьба ставки и перспектива денежно-кредитной политики.

Европейский регулятор оставил ставку на уровне 1.0%, а Ж-К Трише сообщил о решении начать сворачивать меры по увеличению ликвидностью финансовой системы, но, как показал разворот событий, инвесторы не прониклись большим доверием к заявлениям главы ЕЦБ и евро в моменте даже оказался под давлением, т.е. надежды, возлагавшиеся на это событие, себя не оправдали. ВВП еврозоны в третьем квартале во второй оценке оставили на уровне +0.4% к/к и –4.1% г/г.

Статистика Германии в очередной раз показала улучшение дел с занятостью, чем вызвала такое же очередное недоверие аналитиков, в Еврозоне в целом в октябрьская безработица не изменилась, т.к. сентябрьский уровень пересмотрели в сторону роста, до 9.8%. Розничные продажи в Германии в октябре подросли на 0.5% м/м и упали на 1.7% г/г.

Дефляция несколько снизила темпы наступления, в октябре отпускные цены производителей Еврозоны выросли на 0.2% м/м, но остались за год в отрицательном значении, -6.7% г/г, месяцем ранее было -7.7 г/г, а потребительские цены в ноябре выросли на 0.6% г/г. Деловая активность (PMI) подросла в производстве, как в Еврозоне в целом, так и в Германии, но несколько снизилась в секторе услуг, где индексы показали отрицательную динамику. Календарь на эту неделю не очень загружен данными по экономике ЕС, интересным будет увидеть окончательный индекс потребительских цен Германии за ноябрь, которые ожидаются с падением по месяцу и ростом по году.

Далее, внимание стоит обратить на данные обрабатывающей промышленности Германии за октябрь. Заказы промышленных предприятий предполагается увидеть с ростом по месяцу и снижением минуса по году, а само промышленное производство с увеличением на 0.5% м/м и -10 % г/г, после +2.2% м/м и -12.9 % г/г. Из политической составляющей следует отметить выступления Ж.-К. Трише, в начале недели и в конце. Вполне может случиться, что глава ЕЦБ окажет поддержку начавшему рост доллару, т.к. это вполне сходится с интересами экономики Еврозоны.  

GBP

Разрядка напряженности связанная с угрозой дефолта фонда из Дубая снизила опасения в отношении стерлинга, который считался главным рисковым активом в этом случае, т.к. большая доля займов этого фонда происходила именно от банков Великобритании. ЦБ эмиратов принял меры по увеличению ликвидности и пока стабилизировал ситуацию. На этом фоне стерлинг нивелировал потери и отметил новые локальные максимумы против доллара.

Как и в случае с остальными majors, смена приоритетов произошла на фоне данных о рынке труда США в пятницу, фунт снизился и по итогам недели, все-таки, зафиксировал потери против «зеленого». Статистика по экономике «островов» не расположила к обнадеживающим ожиданиям, чистое потребительское кредитование в октябре упало, денежная масса (агрегат М4) без учета операций внутри финансового сектора сократилась на 5.3% г/г, потребительское доверие от Gfk ухудшилось в ноябре до -17, с -13, деловая активность в производственном секторе и услугах снизилась, причем в производственных отраслях довольно значительно, индекс зафиксировал 51.8 после 53.7 и ожиданиях роста до 54.0.

В то же время, ипотека продолжает расти, что отражается на ценах, летящих вверх. По данным от Nationwide и месячная, и годовая динамика уже в плюсе, что начинает вызывать опасения по появлению очередного «мыльного пузыря», т.к. это явление имеет явно спекулятивные основы. Данные, публикация которых намечена на неделю начавшуюся, могут показать рост промышленного производства в октябре. Кроме этого, Британский консорциум розничной торговли планирует продемонстрировать улучшение ситуации в ноябре, что вполне вероятно ввиду приближения Рождества.

Предполагается, что отпускные цены производителей (PPI) в ноябре продолжили рост, также как и цены на жилье, которые будут представлены и на этой неделе. Основным событием недели можно считать заседание BoE, по итогам которого будет объявлено решение по ставке и перспективах денежно-кредитной политики. Однако, как предполагается, этот форум BoE не будет богатым на изменения политики, поэтому фокус внимания рынка по праву будет концентрироваться на представление министром финансов Великобритании А. Дарлингом предбюджетного отчета, намеченное на среду. 

JPY

Валюта Японии снижалась против всех majors, фактически, все прошедшую неделю. Опасения, навеянные высказываниями функционеров японского правительства, по поводу того, что власти готовы к интервенциям обусловили активные распродажи йены по всему «фронту». Однако, ускорение продажам японской валюты придали новости из Штатов об очень хороших результатах рынка труда в ноябре, вышедшие в пятницу. На этих сообщениях йена потеряла против доллара столько же, сколько теряла все предыдущие дни недели вместе взятые.

Из политических новостей можно вспомнить заседание Банка Японии, которое явилось экстренным, т.к. не планировалось ранее, но результаты этого собрания, как кажется, не оправдали ожиданий и опасений которые с ним связывались, когда стало известно о его проведении – ставки остались на месте, а банки получили кредиты на 10 трлн. йен. Макростатистика обнадеживающей динамики не представила - промышленное производство в октябре выросло на 0.5% м/м и упало на 15.1 % по году, что оказалось значительно хуже прогнозов, новостроек стало меньше на 27.1%, а разрешения на строительство на 40.1%.

Новостной пакет на эту неделю по Японии довольно насыщен значимой информацией. Будут представлены данные по внешнеэкономическим связям страны за октябрь, ожидается рост профицита торгового баланса и снижение положительного сальдо по платежному балансу. На фоне дефляции интерес, конечно же, вызовет динамика цен, как предполагается индекс оптовых цен покажет замедление падения в ноябре до -0.2% м/м, -5.1% г/г, после -0.7% м/м, -6.7% г/г ранее.

Предполагается увидеть, также, с некоторым пересмотром в худшую сторону уточненный ВВП за 3-й квартал, возможно, после оглашенных ранее 1.2% к/к, будет зафиксировано 0.7% к/к, согласно прогноза.

По материалам наших партнеров Forex4you